Calcula el rendimiento total, ROI, y el crecimiento anual compuesto, CAGR, a partir de los valores inicial y final, utilizando años o dos fechas.
Por AdminRedactado con herramientas de redacción con IAActualizado Ejemplos verificados: 6
Pasar de $10 000,00 a $16 500,00 durante 5 años supone un retorno total del 65%, equivalente a un 10,53% anual compuesto.
| Año | Valor | Crecimiento desde la fila anterior |
|---|---|---|
| 0 | $10 000,00 | $0,00 |
| 1 | $11 053,42 | $1 053,42 |
| 2 | $12 217,82 | $1 164,39 |
| 3 | $13 504,87 | $1 287,05 |
| 4 | $14 927,50 | $1 422,63 |
| 5 | $16 500,00 | $1 572,50 |
Los ingresos se agregan al final del plazo; reinvertirlos antes cambiaría la tasa.
ROI expresa la ganancia total respecto al importe invertido: (valor final + ingresos − inversión) ÷ inversión. CAGR la convierte en una tasa compuesta anual equivalente. En este modelo, los ingresos se añaden al valor final antes de calcularla. Con fechas, el plazo es el número real de días dividido entre 365,25, o entre 365 con la base que utiliza XIRR de Excel.
Con los datos iniciales, pasar de 10000 a 16500 en cinco años representa un ROI total del 65% y una CAGR del 10,53% anual. Dividir 65% entre cinco da 13%, pero no reproduce el crecimiento compuesto entre ambos valores.
Ambas cifras modelan una inversión inicial y un valor final agregado. Si añades o retiras dinero durante el plazo, utiliza XIRR para tener en cuenta la fecha de cada flujo.
La calculadora ROI y CAGR relaciona inversión inicial, valor final, ingresos retirados y periodo de tenencia. ROI expresa el cambio total respecto al importe invertido; CAGR expresa la tasa anual compuesta constante que conecta los extremos del modelo.
Con 10000 que pasan a 16500 en cinco años, la ganancia es 6500 y ROI es 6500 ÷ 10000 × 100 = 65%. La CAGR es (16500/10000)^(1/5) − 1, aproximadamente 10,5342% anual. Dividir 65 entre cinco produce 13%, pero capitalizar 13% durante cinco años no reproduce el valor final.
Introduce importes en la misma moneda. Cambiar la moneda de presentación no convierte una compra y una venta realizadas en divisas distintas. Para medir una rentabilidad en una moneda concreta, primero expresa todos los importes de forma coherente y conserva los tipos utilizados.
El campo de ingresos recibe dividendos, intereses o alquileres retirados durante el plazo. El modelo los suma al valor final: total recibido = valor final + ingresos. Ganancia, ROI, múltiplo y CAGR utilizan ese total agregado.
Si inviertes 1000, terminas con un activo valorado en 1100 y has retirado 50 de dividendos, el total es 1150. ROI es 15%. En dos años, la tasa equivalente es √1,15 − 1, aproximadamente 7,2381% anual.
No añadas de nuevo un dividendo reinvertido que ya esté incluido en el valor final de tu posición. La herramienta tampoco conoce cuándo cobraste cada ingreso: los agrega al final para calcular una tasa equivalente. Esa convención puede diferir de la rentabilidad de un calendario con cobros intermedios.
Si necesitas conservar las fechas de aportaciones, retiradas y cobros, utiliza la calculadora XIRR. Aquí no se introduce una serie de flujos ni se calcula una rentabilidad ponderada por la trayectoria real del saldo.
En la modalidad de años, introduce el periodo directamente. Puede ser fraccionario: 0,25 años representa un cuarto de año en el modelo, sin determinar qué fechas abarca.
En la modalidad de fechas, selecciona compra y valoración. La segunda debe ser posterior. La calculadora cuenta días naturales reales y divide entre la base anual seleccionada en las opciones avanzadas: 365,25 o 365. No utiliza días laborables ni excluye festivos.
Entre el 1 de enero de 2020 y el 1 de enero de 2025 transcurren 1827 días. Dividir entre 365,25 da aproximadamente 5,002053 años; dividir entre 365 da 5,005479. Para un capital que se duplica, las CAGR respectivas son aproximadamente 14,8633% y 14,8524%. La diferencia procede de la base temporal.
Elegir 365 conserva la convención de año de XIRR de Excel, pero no convierte por sí solo esta operación de dos extremos en un cálculo XIRR con múltiples flujos.
Los ejemplos siguientes utilizan periodos introducidos en años. Los ingresos se agregan al final, como hace el formulario:
| Inversión | Valor final | Ingresos | Años | ROI | CAGR |
|---|---|---|---|---|---|
| 10000 | 16500 | 0 | 5 | 65,00% | 10,5342% |
| 10000 | 16500 | 0 | 10 | 65,00% | 5,1353% |
| 100 | 144 | 0 | 2 | 44,00% | 20,0000% |
| 100 | 75 | 0 | 2 | -25,00% | -13,3975% |
| 1000 | 1100 | 50 | 2 | 15,00% | 7,2381% |
| 1000 | 1000 | 0 | 5 | 0,00% | 0,0000% |
| 1000 | 0 | 0 | 3 | -100,00% | -100,0000% |
| 1000 | 1050 | 0 | 0,25 | 5,00% | 21,5506% |
El importe inicial debe ser positivo. El valor final y los ingresos admiten cero; la pérdida total produce un múltiplo cero y retorno de −100%. Un periodo nulo no permite obtener una tasa anual equivalente.
El último ejemplo gana 5% en un cuarto de año. La CAGR extrapola el mismo factor cuatro veces: 1,05^4 − 1 = 21,5506%. El aviso de periodo inferior a un año recuerda que esta equivalencia matemática no pronostica el resto del año.
ROI y CAGR tampoco muestran las oscilaciones entre compra y valoración. Ganar 50% un año y perder 50% el siguiente deja 75% del capital inicial. La media aritmética de ambos porcentajes es cero, pero la CAGR de los dos años es aproximadamente −13,3975%.
El gráfico traza una trayectoria hipotética que capitaliza siempre a la CAGR calculada. La línea recta conecta los mismos extremos con otro recorrido. Ninguna reconstruye los precios o las retiradas históricas de la inversión.
La tabla muestra valores a esa tasa equivalente y crecimiento desde la fila anterior. Sus filas no son extractos bancarios ni liquidaciones efectivas. Mantén inversión, valor final, ingresos, años o fechas, base anual y costes incluidos al exportar o compartir el resultado.
Para proyectar aportaciones nuevas, utiliza interés compuesto. Para analizar compras de acciones a distintos precios, consulta coste medio y tamaño de posición. Cada formulario resuelve una relación diferente; conservar los datos del modelo hace que sus resultados puedan compararse con sentido.
Fuente de comprobación: Cálculo independiente
Fuente de comprobación: 2^(1/5,0020534) − 1 = 14,8632986%
Fuente de comprobación: Comprobación por definición: 365 días / 365 = 1 año; CAGR equivale a ROI
Fuente de comprobación: Cálculo independiente
Divide la ganancia entre la inversión y multiplica por cien: ROI = (valor final + ingresos − coste) ÷ coste × 100. Una inversión de 10000 que vale 16500 tiene ROI de 6500 ÷ 10000 = 65%. Los ingresos retirados también cuentan: 1000 que pasan a 1100 y pagan 50 de dividendos producen un retorno total del 15%.
Divide el valor final agregado entre el inicial, eleva a 1 dividido entre los años y resta uno. Para pasar de 10000 a 16500 en cinco años, 1,65^(1/5) − 1 = 10,53% anual. Excel =RRI(5,10000,16500) reproduce la tasa.
ROI mide la ganancia total sin repartirla por tiempo; CAGR expresa la tasa anual compuesta equivalente. Un ROI del 65% equivale a CAGR del 10,53% si tarda cinco años, o del 5,14% si tarda diez. CAGR facilita comparar duraciones, aunque no describe la variabilidad ni el riesgo de los resultados.
No. La media aritmética no incorpora la composición entre años. Una inversión que gana 50% y después pierde 50% tiene media aritmética de 0%, pero termina en el 75% del capital inicial: CAGR aproximada de −13,40% anual.
Hay que interpretar esa extrapolación con cuidado. Ganar 5% en tres meses equivale matemáticamente a 1,05^4 − 1 = 21,55% anual si se repitiera el mismo factor cuatro veces. Eso no predice los nueve meses siguientes. El retorno total describe directamente lo ocurrido durante el periodo observado.
Solo para planificar. Prestamistas, autoridades fiscales y mercados aplican sus propios redondeos, comisiones y reglas; confirma las cifras con ellos antes de comprometerte.
Esta calculadora incluye 6 ejemplos resueltos con respuestas de fuentes independientes. Forman parte del conjunto de pruebas y también puedes ejecutarlos aquí.